Resumo objetivo:
A Cosan informou que sua subsidiária Compass Gás e Energia entrou com pedido de IPO no Brasil, uma oferta secundária de ações coordenada por oito grandes bancos de investimento. Paralelamente, a empresa abandonou negociações com a Shell para capitalizar a joint venture Raízen, que enfrenta uma grave crise financeira com uma dívida de R$ 55 bilhões.
Principais tópicos abordados:
1. O pedido de IPO da Compass Gás e Energia (subsidiária da Cosan).
2. O abandono das negociações entre Cosan e Shell para injetar capital na Raízen.
3. A crise financeira da Raízen, com elevada dívida e risco de recuperação judicial.
4. O contexto de endividamento de grandes grupos brasileiros devido a estratégias expansionistas em um cenário de juros altos.
O conglomerado brasileiro Cosan informou na quinta-feira (5) que sua empresa de gás Compass Gás e Energia entrou com pedido de IPO (oferta pública inicial de ações, em tradução) no Brasil.
A Cosan disse, em um comunicado ao mercado, que o pedido envolve oferta pública de distribuição secundária de ações ordinárias, e que contratou os bancos de investimento BTG Pactual, Bank of America, Bradesco BBI, Citigroup, Itau BBA, JPMorgan, Santander Brasil e XP para conduzir a operação.
Os detalhes da oferta serão divulgados oportunamente, disse a empresa.
A Cosan estava envolvida em negociações com a britânica Shell para capitalizar a RaÃzen, uma joint venture entre as duas empresas que atua nos setores de distribuição de combustÃveis e produção de etanol.
A negociação foi abandonada. A Folha apurou que as duas partes não se entenderam sobre a melhor solução para salvar a companhia.
A RaÃzen hoje vive uma crise financeira. Com uma dÃvida de R$ 55 bilhões, a RaÃzen precisa de socorro para evitar a recuperação judicial.
Cosan e RaÃzen sofreram os efeitos de uma estratégia expansionista em um cenário de juros altos no paÃs. Ambas investiram, se endividaram e passaram a pagar juros elevados de dÃvida. Problema que hoje afeta outros grupos brasileiros, como CSN e Braskem.